文 | 消金界

最近，融资担保的牌照突然很火爆。根据地方不同，价格在300万到600万元之间，某沿海省份的融资担保牌照要价360万元，数量还供不应求。

甚至还有仅仅办理融资担保公司营业执照的，“做小规模的业务，打擦边球可以用用。”一位中介向消金界表示，他们正在极力向潜在客户推荐，炒热行情。

融资担保牌照已经紧俏到这个程度了吗？

某业内人士告诉消金界，对融资担保牌照需求，其实从2018年年初就开始多了起来。

“现在看起来很火爆，因为大家认为这是一波机会，担心这阵风过了就没这么好的行情了，所以都在卖力推销。“上述业内人士称，从目前的情况看，价格还要涨。

而推升这波行情的，主要是助贷机构融资担保业务的增加。背后的动因，归根结底还在于监管加码助贷业务。

融资担保公司参与助贷业务

关于融资担保公司的设立，2017年10月1日开始实施的《融资担保公司监督管理条例》规定，设立融资担保公司，应当经监督管理部门批准；注册资本不低于人民币2000万元，且为实缴货币资本，如果要跨省设立分支机构，则需要注册资本不低于人民币10亿元，经营融资担保业务3年以上，且最近2个会计年度连续盈利。

业内人士张晓晓向消金界表示，融资担保牌照的含金量在于地方金融办颁发的经营许可证。只有工商部门批准的营业执照是不合规的，没法参与助贷机构的融资担保业务。

据消金界了解，目前在银行-助贷机构-融资担保公司的合作中，融资担保公司一般要收担保金额的1%-2%费用。

在实际操作中，助贷机构一般不直接向客户收取担保费用，该类费用的收取主要有两种途径——

一是担保公司直接向借款用户收费，这种方式由支付公司先统一收取，而后再分账。

另一种是由银行先收费，之后银行再给担保公司分账；或者银行先返给助贷平台，助贷平台再分给担保公司。

助贷平台的合规之路

融资担保能分到助贷业务的一杯羹，全有赖于几乎重塑整个助贷行业的141号通知。

2017年12月1日，互联网金融风险专项整治工作领导小组办公室、P2P网贷风险专项整治工作领导小组办公室发布了《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》（以下简称“141号通知”）。

通知明确规定：“银行业金融机构与第三方机构合作开展贷款业务的，不得将授信审查、风险控制等核心业务外包。“助贷”业务应当回归本源，银行业金融机构不得接受无担保资质的第三方机构提供增信服务以及兜底承诺等变相增信服务，应要求并保证第三方合作机构不得向借款人收取息费。”

通知里的银行业金融机构，主要指银行、信托以及消费金融公司。伴随着P2P行业的整顿，银行业金融机构已经成为助贷平台资金的主要来源。

为了遵守141号通知的要求，助贷平台纷纷改变与银行、信托和消费金融公司的合作模式。其中一大变化便是，在增信服务中，引入有担保资质的第三方机构。

这时候，经过金融监管部门批准的融资担保公司便成为最佳选择。因此，许多助贷平台开始寻求一张自己的融资担保牌照，这也是融资担保牌照受追捧的原因之一。

消金界了解到，有的助贷平台已经拥有融资担保公司。乐信旗下就有自己的融资担保公司——深圳市乐信融资担保有限公司。

但是《融资担保公司监督管理条例》规定：

1. 融资担保公司的担保责任余额不得超过其净资产的10倍，对主要为小微企业和农业、农村、农民服务的融资担保公司，前款规定的倍数上限可以提高至15倍；

2. 融资担保公司对同一被担保人的担保责任余额与融资担保公司净资产的比例不得超过10%，对同一被担保人及其关联方的担保责任余额与融资担保公司净资产的比例不得超过15%。

这种规模与额度的限制意味着，助贷平台仅仅拥有自己的融资担保还远远不够。

随着业务规模的增加，助贷平台主要有两个选择：要么增加旗下融资担保公司的注册资本金，要么是寻求与其他融资担保公司合作。

消金界注意到，乐信旗下的深圳市乐信融资担保有限公司，在2018年就进行了两次注册资本的变更。

当然，在增信上，助贷平台还可以选择保险公司，效果是一样的。

然而某融资担保公司从业人员告诉消金界，保险公司比融资担保公司的要求要高很多，所以助贷平台还是倾向于选择融资担保公司。